Dün piyasalarda neler oldu? Dün küresel piyasalarda genel olarak pozitif kapanışlar görüldü. Avrupa hisse senedi piyasaları haftaya kazançlı başladı. Euro Bölgesi üretim PMI 47,9 beklentiyle 46,6, hizmet PMI 48,2 beklentiye paralel 48,2, kompozit PMI 47,6 beklentiyle 47,1 olarak açıklandı. Euro Stoxx 50endeksi %1,4 yükseldi. İngiltere’de yeni başbakan olarak Rishi Sunak’ın açıklanması sonrası FTSE 100 endeksi düşüşle açıldığı günde %0,6 yükselişle kapandı. Fed’in şahin para politikalarının sonuna yaklaşıldığına ilişkin güçlenen beklentilerle geçen haftayı yükselişle tamamlayan endeksler, yeni haftanın ilk işlem gününde de pozitif bir seyir izledi. Faiz artırımlarının hız kesebileceğine yönelik beklentiler, olumsuz olarak değerlendirilebilecek makro verilerin yol açtığı resesyon endişelerini baskıladı. Bu noktada dün ABD ve Euro Bölgesi’nde açıklanan öncü PMI endekslerinin hem imalat hem de hizmet kalemlerinde büyümeyi daralmadan ayıran 50 seviyesinin altında kalması dikkat çekse de, Fed beklentileri piyasaların risk iştahının bozulmasına izin vermedi. New York borsası kapanışında, Dow Jones endeksi 400 puanın üzerinde değer kazandı ve %1,34 artışla 31.499,62 puana yükseldi. S&P 500 endeksi %1,20 kazançla 3.797,69 puana ve Nasdaq endeksi %0,86 artarak 10.952,61 puana çıktı. ABD’de işlem gören Çin hisseleri, Devlet Başkanı Xi Jinping’in haftasonu politik hamleleri sonrası büyük kayıplar yaşadı. Çin teknoloji şirketlerinin bulunduğu Nasdaq Golden Dragon Teknoloji Endeksi %15’e varan düşüşle günü tamamladı. Çin’de büyük bir pazarı olan Starbucks, ülkedeki politik endişelerden dolayı diğer Çin hisseleri ile beraber düşüşe katılarak günü %5,47 kayıpla 84,76 USD’den tamamladı. Makroekonomik veriler tarafında ise, ABD’de imalat sanayi PMI Ekim’de aylık bazda 2,1 puan azalışla 49,9’a inerek 28 ayın en düşük seviyesine geriledi ve Haziran 2020’den bu yana sektörde ilk kez daralma olduğuna işaret etti. Ülkede hizmet sektörü PMI da Ekim’de geçen aya göre 2,7 puan azalarak 46,6’ya indi ve hizmet sektöründeki daralmanın sürdüğünü gösterdi. İmalat ve hizmet sektörlerini kapsayan bileşik PMI ise Ekim’de aylık bazda 2,2 puan azalışla 47,3’e geriledi ve hizmet sektöründe olduğu gibi iki ayın en düşük seviyesine inerek ekonomik faaliyetteki daralmanın devam ettiğine işaret etti. Ekonomistler Fed’den 2 Kasım’daki toplantısında 75 baz puan faiz artırımı bekliyor. Reuters’in bugün yaptığı ankete göre 90 ekonomistin 86’si Fed’in bu yıl dördüncü kez politika faizini 75 baz puan artıracağını öngördü. Dört ekonomist ise FOMC’den 50 baz puanlık bir faiz artırımı kararı çıkacağını tahmin etti. Anket ayrıca, bir yıllık bir süreç içinde ABD ekonomisinde resesyon yaşanması olasılığının %45’ten %65’e yükseldiğini de gösterdi. 2 yıllık süreçte resesyon beklentisi de %55’ten %70’e yükseldi. Para politikasındaki yavaşlama sinyallerinin ardından 12 haftadır satış ağırlıklı bir seyir izleyen tahvil piyasalarında alımların etkisini artırdığı görülürken, ABD’nin 10 yıllık tahvil faizi Cuma günü 2007’den bu yana en yüksek seviyeyi test etmesinin ardından dün %4,24 seviyesinde dengelendi. DXY bu sabah 111,9 ve EUR/USD paritesi 0,9880 seviyesinde. Beklenti altında kalarak daralma bölgesinde açıklanan ABD ve Avrupa ülkeleri PMI verileri emtia piyasasını resesyon endişesiyle baskıladı. Hollanda doğalgaz kontratı olan TTF, dün gün içinde %10’un üzerinde değer kaybederek Haziran ayından bu yana ilk kez 100 Euro’nun altına indi. Petrol fiyatları bu sabah yatay.
Bugün ne bekliyoruz? Bu sabah Asya piyasalarında pozitif bir seyir görüyoruz. ABD vadelilerinde ise bu sabah hafif pozitif bir görünüm var. VIX endeksi 29,8 seviyesinde. Bugün yurt dışında Almanya’da IFO İş İklimi Endeksi, ABD’de konut fiyatları ve Richmond Fed endeksi izlenecek. Bugün ayrıca ABD’de Microsoft ve Alphabet şirketlerinin bilançoları açıklanacak.
Gelecek gündemde neler var? Bu hafta yurt dışında Avrupa Merkez Bankası (ECB), Japonya Merkez Bankası (BoJ), Kanada Merkez Bankası ve Brezilya Merkez Bankası’nın faiz kararları öne çıkıyor. Çarşamba günü ABD’de yeni konut satışları ile Kanada Merkez Bankası’nın faiz kararı, Perşembe günü ise ECB faiz kararı izlenecek. En son toplantısında 75 baz puan faiz artıran ECB’nin bu toplantıda da benzer bir oranda artışa gideceği tahmin ediliyor. ECB’nin 27 Ekim’de 75 ve Aralık ayında 50 baz puan faiz artırması bekleniyor. ECB kararının ardından her zaman olduğu gibi Başkan Christine Lagarde’ın basın toplantısı takip edilecek. Yine Perşembe günü ABD’de 3. çeyrek GSYİH’ye ilişkin ilk veriler açıklanacak olup yılın ilk yarısında iki çeyrek üst üste yaşanan daralmanın ardından ekonominin yıllık bazda %2,1 oranında büyümesi bekleniyor. Aynı gün Brezilya Merkez Bankası da faiz kararını duyuracak. Brezilya MB, enflasyondaki düşüşe bağlı olarak olarak son toplantısında faizi %13,75 seviyesinde tutmuştu. Cuma günü ise Japonya Merkez Bankası’nın faiz kararı ile Almanya’da TÜFE ve ABD’de PCE enflasyon verisi piyasalar tarafından yakından takip edilecek. Japonya Merkez Bankası, 6 yıldır faizi -%0,10 seviyesinde tutuyor. Bu hafta ayrıca, piyasa değerine göre ABD’nin en büyük dört şirketi raporlarını açıklayacak. Microsoft ve Alphabet Salı günü, Amazon ve Apple ise Perşembe günü bilanço sunacak. Yatırımcılar, yükselen enflasyon ve Fed’in agresif faiz artırımı politikasının resesyon ihtimaline ilişkin korkuların arttığı bu dönemde 4 büyük şirketin nasıl bir performans sergilediğini yakından izleyecek.
Kaynak Halk Yatırım
