Geçtiğimiz hafta piyasalarda neler oldu? Geçen hafta Perşembe günü ABD’de TÜFE verisi beklentilere paralel olarak aylık bazda %-0,1 yıllık bazda ise %6,5 seviyesinde gerçekleşti. Açıklanan veri sonrasında ABD’de tahvil faizlerinde volatilitenin arttığını gördük. Açıklanan TÜFE Verisi sonrasında güne %3,54 seviyesinden başlayan ABD 10 yıllık tahvil faizleri hızla %3,43 seviyesine geri çekilirken, haftayı %3,50’den kapadı. Philadelphia FED Başkanı Harker’ın yaptığı açıklamalar veri sonrası yakından takip edildi. Harker, resesyon ihtimali olmadığını ancak faiz artışlarının doğru zamanda duraklatılması gerektiğini belirtti. Ayrıca, yüksek montanlı faiz artışlarının sona geldiğini savunan Harker, gelecekteki toplantılarda 25 baz puanlık artışın uygun olabileceğini ifade etti. ABD’de bilanço dönemi bankalarla başlamış oldu. Cuma günü seans öncesinde Wells Fargo, BoFA, J.P Morgan ve Citi Group 2022 son çeyrek finansallarını açıkladı.
Wells Fargo’nun hisse başına düşen net karı 4Ç22 dönemi için 0,60 dolar ile 0,67 dolar olan piyasa beklentisinin hafif üzerinde gerçekleşti. J.P Morgan’ın hisse başına düşen net karı ise 3,57 dolar ile piyasa beklentilerini aştı. Bank of America’nın hisse başına düşen net karı 0,85 dolar ile ppiyasa beklentisi olan 0,77 doların üzerinde gerçekleşirken, Citi Group’un hisse başına düşen net karı 4Ç22’de 1,16 dolar ile piyasa beklentisinin hafif altında gerçekleşti. Geçtiğimiz yılın son çeyreğinde 11 milyar $, BoFA 7.1 Milyar $, Wells Fargo 2.9 Milyar $, Citi Group ise 2.5 Milyar $ kar elde ederken, finansalların genel olarak beklentilerin üzerinde gelmesi piyasaları destekleyen önemli bir unsur oldu. Haftanın son işlem gününde S&P 500 endeksi %0,40 değer kazanarak 3.999 seviyesinden kapanırken, S&P 500 endeksinde en yüksek değer kazancı %0,97 ile temel tüketim malları sektöründe yaşandı; en yüksek değer kaybı ise %0,12 azalışla sanayi sektöründe gerçekleşti.
Dow Jones endeksi %0,33 değer kazanırken, Nasdaq endeksi de %0,71 değer kazandı. Cuma günü Avrupa piyasaları alıcılı bir seyir izlerken, Almanya’da Dax endeksi haftalık %3,26 yükselişle haftayı 15.086 puandan, Fransa’da CAC 40 endeksi haftalık %2,37 yükselişle 7023 puandan, İngiltere’de ise FTSE 100 endeksi haftalık %1,88 artışla 7.844 seviyesinden kapattı. Faiz beklentilerine hassasiyeti yüksek olan 2 yıllık tahvil faizleri %4,22 seviyesinde gerilerken, 10 yıllık tahvil faizleri de %3,50 seviyesine geriledi. VIX endeksi ise 18,35 seviyesine geriledi. Bugün ne bekliyoruz? Bu sabah Asya piyasalarında genel olarak alıcılı seyir takip ediliyor. Özellikle ABD cephesinde enflasyonun artış hızında yavaşlama görüleceği yönündeki beklentilere ek olarak Çin’de gerileyen konut fiyatlarının yarattığı iyimserlik piyasalardaki görünümde etkili oluyor. Hang Seng %0,68 değer kazancı görülürken, Kospi endeksinde %0,82 alıcılı seyir görülüyor. Hindistan Nifty 50 endeksinde ise %0,06 ile yatay seyir hakim. ABD’de piyasalar bugün Martin Luther King günü nedeniyle kapalı olacak. Gelecek gündemde neler var? Çarşamba günü Japonya Merkez Bankası’nın açıklayacağı politika faiz kararı ve Euro bölgesi’nde TÜFE verisi takip edilecek. ABD’de ise Çarşamba ÜFE verisi ve FED Bej Kitabını takip edeceğiz.
Endeksin toparlanma eğilimini temkinli devam ettirerek başlangıç yapacağını tahmin ediyoruz. Geçtiğimiz hafta piyasalarda neler oldu? BIST 100 endeksi hafta boyunca satıcılı bir seyir izlerken haftanın son iki işlem gününde gelen alımlarla kayıpları telafi etti. Haftaya 5.401 seviyesinden başlangıç yapan Borsa İstanbul, 4.600 puana kadar gerilerken gelen tepki alımlarıyla birlikte haftayı 4.984 seviyesinden kapattı. Endeks Cuma günü %0,28 yükseliş gösterirken, BIST 100 endeksinin toplam işlem hacmi 89,2 milyar TL seviyesinde gerçekleşti. Bankacılık endeksi %0,28 değer kaybederken, sanayi endeksi ise %1,23 değer kazandı. Bugün ne bekliyoruz? Küresel piyasalarda yaşanan iyimserlik karşısında, BIST 100 endeksinin toparlanma eğilimini temkinli devam ettirerek başlangıç yapacağını tahmin ediyoruz. Bugün yurt içinde bütçe dengesi takip edilecek Gelecek gündemde neler var? Yurt içinde yarın TÜİK tarafından açıklanacak olan Aralık ayı konut satışları verisini takip ediyor olacağız. Konut satışları Kasım ayında önceki yılın aynı ayına göre %34,1 oranında azalarak 117 bin 806 olmuştu. İpotekli konut satışlarının bir önceki yılın aynı ayına göre %57,7, diğer konut satışlarının ise %27,5 oranında azalış kaydettiği görülmüştü. Perşembe günü ise TCMB PPK toplantısı faiz kararı takip edilecek.
Haftanın son işlem gününde GOÜ para birimleri ABD Dolar’ı karşısında değer kazanırken, Dolar/TL hafif yükselişle 18,79 seviyesinden işlem gördü. Küresel tahvillerde sakin seyir izlenirken, ABD 10 yıllık tahvil faizi 2 bp artışla %3,46, Almanya 10 yıllık tahvil faizi 3 bp azalışla %2,13, İngiltere 10 yıllık tahvil faizi 3 bp azalışla %3,30 seviyesine geriledi. Türkiye 5 yıllık CDS priminin 557 bp’a yükselirken, Hazine Eurobond tahvillerinde sınırlı satıcılı seyir izlendi. 2033 vadeli eurobond faizi 2 bp artışla %9,12’ye yükseldi. Yurt içi tahvil piyasasında satıcılı seyir devam ederken, BİST Kesin Alım Satım Pazarı işlem hacmi 5,1 milyar TL’ye yükseldi.
2 yıl vadeli gösterge tahvil bileşik faizi %9,87 seviyesinden değişmezken, 10 yıl vadeli gösterge tahvil faizi ise 49 bp artışla %10,32 seviyesinden günü tamamladı. TL likidite tarafında TCMB 85 milyar TL’lik haftalık repo dönüşünü 85 milyar TL olarak yenilerken, APİ ile haftalık repo fonlama tutarı 127 milyar TL seviyesinde oluştu. Aynı gün valörlü swap işlemlerinden 9 milyar TL ilave fonlama sağladı. TCMB swap işlemleriyle piyasayı fonlamaya devam ederken, Cuma günü itibarıyla yaşayan swap işlemleri toplamı önceki haftaya göre yaklaşık 4,3 milyar TL artarak 884,6 milyar TL seviyesine yükseldi. Haftalık repo fonlaması ise önceki haftaya göre 113 milyar TL azalırken, swap ve repo dahil toplam fonlama tutarı önceki haftaya göre 108,7 milyar TL azalarak 1,01 trilyon TL seviyesinde oluştu.
Hazine ve Maliye Bakanı Nureddin Nebati ile Çevre, Şehircilik ve İklim Değişikliği Bakanı Murat Kurum tarafından açıklanan “Yeni Evim Konut Finansman Programı” kapsamındaki başvurular bugün başlayacak. İlk 3 yıl devlet katkısıyla ödeme kolaylığı ve kredi vadesi boyunca hane halkı geliriyle uyumlu ödeme imkanlarıyla sunulacak finansman modeliyle ilk etapta 100 bin ailenin tamamının birinci el olacak yeni evlerine kavuşması amaçlanıyor. Kampanyada, yüzde 0,69’dan başlayan vade farkı, 15 yıl vadeli, yüzde 10 peşinat, hane gelirinin yüzde 30’unu geçmeyecek taksit oranı ve ilk 3 yıl ödeme kolaylığı sağlanacak. Hazine ve Maliye Bakanlığı Gelir İdaresi Başkanlığının “Vergi Usul Kanunu Genel Tebliği” Resmi Gazete’de yayımlandı. Tebliğle Bakanlığın, ilgili kanun kapsamında tanımlı bulunan motorlu araç ticareti yapan mükelleflerden teminat alma yetkisinin usul ve esasları belirlendi. Bu kapsamda belirli bir taşıt markasının distribütörü niteliğinde bulunmayan münferit ithalatçı mükellefler ve bunların bayileri teminat uygulaması kapsamına alındı. Kapsamda bulunan mükellefler, ithalat yapabilmek için 66 milyon lira teminat vermek zorunda olacak.
Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB) liralaşma stratejisi kapsamında zorunlu karşılıklarla ilgili değişikliğe gitti. Resmi Gazete’de yayımlanan düzenlemeye göre 3 aydan uzun vadeli Türk lirası mevduat için zorunlu karşılık oranları yüzde sıfır olarak belirlendi. Daha önce 6 aya kadar vadeli TL mevduatlarda zorunlu karşılık oranları yüzde 6, 1 yıla kadar olan vadeli mevduatlarda yüzde 4, 1 yıl ve daha uzun vadeli mevduatlarda yüzde 3 olarak uygulanıyordu. Ayrıca, yurt dışından doğrudan temin edilen 6 aydan uzun vadeli yabancı para yükümlülüklerdeki artış için 2023 yıl sonuna kadar zorunlu karşılık oranlarının yüzde sıfır olarak uygulanmasına karar verildi. Bahse konu değişikliklerin tesisi 3 Şubat 2023 tarihinde başlayacak olan 20 Ocak 2023 hesaplama tarihinden itibaren geçerli olacağı açıklandı.
İsviçre’nin Davos kasabasında bugün başlayıp 20 Ocak’a kadar sürecek olan, birçok ülkenin ve uluslararası organizasyonun lideri ile iş dünyası temsilcilerinin yer alacağı Dünya Ekonomik Forumu (WEF), 130 ülkeden 50’si devlet/hükümet başkanı olmak üzere 2 bin 700’den fazla katılımcıyı bir araya getirecek. Davos’ta ekonomi başta olmak üzere Rusya – Ukrayna savaşı, Covid-19 salgını, teknoloji, enerji, iklim değişikliği, sağlık, göç ve uluslararası kriz konularının lider tarafından ele alınması bekleniyor.
Çin’de elektrikli otomobiller için üretilen lityum iyon pillerinin toplam şarj kapasitesi 2022’de bir önceki yıla göre yüzde 130,2 artış gösterdi. Kovid-19 tedbirlerinin geçen ayın başında gevşetilmesinin ardından bugüne kadar görülen en büyük kitlesel yayılmayla karşı karşıya bulunan Çin’de kritik durumdakilerin sayısının 100 binin üzerinde olduğu bildirildi. Japonya Başbakanı Kişida Fumio, Hiroşima’da düzenlenecek G-7 Liderler Zirvesi’nde, “nükleer silahsız bir dünya vizyonu” ortaya koymayı hedeflediklerini söyledi.
Alarko Holding (ALARK, Nötr): Bağlı Ortaklığı Altek Alarko Elektrik Santralları Tesis İşletme ve Ticaret A.Ş., 19.11.2022 tarihinde yayınlanan Elektrik Piyasasında Depolama Faaliyetleri Yönetmeliği kapsamında, 12 ayrı lokasyonda Depolamalı Elektrik Üretim Tesisi Projesi için toplamda 827,5 MW kurulu gücünde kapasiteye sahip olacak şekilde güneş enerjisi ve rüzgar enerjisine dayalı elektrik üretim tesisleri ve bu tesisler kapsamında 827,5 MWsaat kapasiteli elektrik depolama tesisi kurmak için Enerji Piyasası Düzenleme Kurumu’na önlisans başvurusunda bulundu.
Tukaş Gıda (TUKAS, Pozitif): Niğde Bor Karma ve Deri İhtisas Organize Sanayi Bölgesi (“BORKOSB”) içinde, şirkete tahsis edilen arsa üzerine dondurulmuş gıda üretim tesisi kurulmasına yönelik olarak T.C. Sanayi ve Teknoloji Bakanlığı Teşvik Uygulama ve Yabancı Sermaye Genel Müdürlüğü’ne yapılan müracaat onaylanarak taraflara 1,7 milyar TL tutarında yeni Yatırım Teşvik Belgesi düzenlendi.
Turk İlaç (TRILC, Pozitif): Türkiye İlaç ve Tıbbi Cihaz Kurumu Fiyat Değerlendirme Komisyon kararı ile onaylanan %36,7 oranında fiyat artışı tüm serum ürün grubu için onaylanarak yürürlüğe girdi. Yurtiçi ve ihracat pazarında artan serum sipariş taleplerini karşılayabilmek üzere devam eden mevcut serum üretim kapasitesinin %40 oranda artırılmasına Yönetim Kurulu onayı ile karar verildi. Güncellenen satış fiyatlarının ve üretim kapasitesindeki artışın şirket finansallarına 2023 ilk çeyreğinde olumlu yönde etkisi beklenmektedir.
Koleksiyon Mobilya (KLSYN, Pozitif): İstanbul Finans Merkezi yerleşkesinde bulunan bir finans kuruluşu ile mobilya ihtiyaçlarını karşılamak üzere 32.606.917 TL + 350.441 EURO tutarında sözleşme imzalandı.
Kaynak: Halk Yatırım
